Analizin tamamına linkten ulaşılabilir.

Ak Yatırım, Migros için 905 TL hedef fiyatını ve endeks üstü getiri tavsiyesini
korudu.
Kurum raporunda, Hedef fiyat hisse başına 905 TL ile (değişmedi) Endeks Üstü Getiri
tavsiyemizi koruyoruz: Yeni mağaza açılışları ve müşteri trafiğindeki artış,
farklı kanallara yapılan yatırımlar, kategori farklılaştırması ve e-ticaret
kanalının artan katkısı (tütün ve alkol hariç gelirlerin %21’i) 2026’da %6,7 reel
gelir büyümesini destekleyecektir. 2026 için FAVÖK marjında 10 baz puan iyileşme
ve net kâr marjında yatay seyir öngörüyoruz. Asgari ücret artışı öncesinde
olası ücret ayarlaması riskinin, jet kasa sistemlerinin daha yaygın kullanımı,
otomasyon ve online kanalda artan kârlılık ile dengelenebileceğini düşünüyoruz.
Revize tahminlerimize göre Migros, 2026 tahminlerimize göre dolar bazında 14,7x
F/K çarpanıyla işlem görmekte olup uluslararası benzerlerine göre %17 iskonto
sunmaktadır. denildi.


* * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * *

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı
kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, aracı kurumlar, portföy
yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında
imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.
Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların
kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve
getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun
sonuçlar doğurmayabilir.



-iDeal Haber Merkezi-
- twitter.com/iDealDataHaber // www.idealdata.com.tr -