Firma
Hisse Analiz- Ak Yatırım MLP Sağlık’ı model portföyünden çıkardı
Analizin tamamına linkten ulaşılabilir.
Ak Yatırım MLP Sağlık’ı model portföyünden çıkardı
Kurumun raporunda, MLP Sağlık’ı model portföyümüzden çıkarıyoruz. FAVÖK’ün reel
olarak yıllık %22 artacağı beklentimize rağmen, arsa satışı kaynaklı tek seferlik
yatırım zararı ve artan efektif vergi oranı nedenleriyle 2Ç26’da net kârın
reel olarak gerileyeceğini öngörüyoruz. 2026 yılının ikinci yarısında ise, regülasyon
etkisiyle doktor giderleri/satışlar oranında 1,8 puanlık artış varsayımımız
doğrultusunda, FAVÖK’ün reel olarak yıllık yaklaşık %15 gerilemesini bekliyoruz.
Artan doktor giderlerinin önümüzdeki çeyreklerin kâr momentumunu da zayıflatacak
olması MLP Sağlık’ı model portföyden çıkarma gerekçemizi destekliyor. MLP
Sağlık model portföye dahil ettiğimiz Eylül 2024 itibarıyla TL bazlı %14 getiri
sağlayarak endeksin %22 gerisinde kaldı. Bununla birlikte, MLP Sağlık, 4,5x
FD/FAVÖK çarpanının işaret ettiği %59 uluslararası benzer şirket iskontosu ile
cazip değerleme sunduğundan ‘Endeks Üzeri Getiri’ görüşümüzü koruyoruz. denildi.
Önemli Not: Bu haberde ilişkili internet sitesine link bulunmaktadır.
Kullanıcılarımızın habere erişmek için Manşet'in üst kısmında yer alan linki tıklamaları yeterlidir.
-iDeal Haber Merkezi-
- twitter.com/iDealDataHaber // www.idealdata.com.tr -
Ak Yatırım MLP Sağlık’ı model portföyünden çıkardı
Kurumun raporunda, MLP Sağlık’ı model portföyümüzden çıkarıyoruz. FAVÖK’ün reel
olarak yıllık %22 artacağı beklentimize rağmen, arsa satışı kaynaklı tek seferlik
yatırım zararı ve artan efektif vergi oranı nedenleriyle 2Ç26’da net kârın
reel olarak gerileyeceğini öngörüyoruz. 2026 yılının ikinci yarısında ise, regülasyon
etkisiyle doktor giderleri/satışlar oranında 1,8 puanlık artış varsayımımız
doğrultusunda, FAVÖK’ün reel olarak yıllık yaklaşık %15 gerilemesini bekliyoruz.
Artan doktor giderlerinin önümüzdeki çeyreklerin kâr momentumunu da zayıflatacak
olması MLP Sağlık’ı model portföyden çıkarma gerekçemizi destekliyor. MLP
Sağlık model portföye dahil ettiğimiz Eylül 2024 itibarıyla TL bazlı %14 getiri
sağlayarak endeksin %22 gerisinde kaldı. Bununla birlikte, MLP Sağlık, 4,5x
FD/FAVÖK çarpanının işaret ettiği %59 uluslararası benzer şirket iskontosu ile
cazip değerleme sunduğundan ‘Endeks Üzeri Getiri’ görüşümüzü koruyoruz. denildi.
Önemli Not: Bu haberde ilişkili internet sitesine link bulunmaktadır.
Kullanıcılarımızın habere erişmek için Manşet'in üst kısmında yer alan linki tıklamaları yeterlidir.
-iDeal Haber Merkezi-
- twitter.com/iDealDataHaber // www.idealdata.com.tr -