Analizin tamamına linkten ulaşılabilir.

Yapı Kredi Yatırım, TAB Gıda hedef fiyatını 335 TL'den 375 TL'ye yükseltti, al
tavsiyesini korudu.

Analizde, 4Ç25 sonuçları ve yönetimin düzenlediği analist toplantısı ışığında,
TAB Gıda (TAB) için AL tavsiyemizi korurken, 12 aylık hedef fiyatımızı 375 TL/hisse'ye
(önceki 335 TL) yükseltiyoruz. Bu revizyonun başlıca nedenleri: (i) önceki
beklentilerimizden daha ılımlı fiyatlandırma ile hacme dayalı büyüme stratejisinin
devam etmesi, (ii) daha fazla restoran açılışı ve (iii) dijital satış entegrasyonunun
iyileşmesi. Önümüzdeki üç yıl için %7'lik reel gelir yıllık bileşik
büyüme oranı (YBBO), ~%21 lik ortalama VAFÖK marjı ve ~%15'lik yatırılan sermaye
getirisi (ROIC) öngörüyoruz. Mevcut görünümde şirketin daha yüksek çarpanları
hak ettiğine inanıyoruz. 2026 tahminlerimize göre, hisse 4,7x FD/VAFÖK’ten
işlem görüyor ve bu da uluslararası benzerlerine göre ~%70'lik bir iskontoya işaret
ediyor. denildi.


* * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * * *

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı
kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti, aracı kurumlar, portföy
yönetim şirketleri, mevduat kabul etmeyen bankalar ile müşteri arasında
imzalanacak yatırım danışmanlığı sözleşmesi çerçevesinde sunulmaktadır.
Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, yorum ve tavsiyede bulunanların
kişisel görüşlerine dayanmaktadır. Bu görüşler mali durumunuz ile risk ve
getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer
alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı verilmesi beklentilerinize uygun
sonuçlar doğurmayabilir.



Önemli Not: Bu haberde ilişkili internet sitesine link bulunmaktadır.
Kullanıcılarımızın habere erişmek için Manşet'in üst kısmında yer alan linki tıklamaları yeterlidir.


-iDeal Haber Merkezi-
- twitter.com/iDealDataHaber // www.idealdata.com.tr -